服务国家战略

实现再生金属价值最大化

葛红林

当前，世界之变正以前所未有的方式展开。全球再生有色金属产业已步入规则重构、格局重塑、价值重估的新发展阶段。如何立足国家战略全局，实现再生金属价值最大化，是产业必须回答好的时代命题。

➤ 一、全球再生有色金属产业的深刻变革

伴随全球绿色低碳转型与新兴产业蓬勃发展，再生有色金属的资源属性与低碳环保价值日益凸显，全球产业链供应链加速重构，呈现出5个方面的显著变化。

（一）再生规模持续扩大

“十四五”期间，全球再生铜、铝、铅产量累计达2.6亿吨，较“十三五”增长24%；再生金属在有色金属总产量中的占比由2020年的32%提升至2025年的36%。5年间，再生金属累计节约矿产资源55亿吨，减少二氧化碳排放28亿吨，已成为全球资源安全保障和绿色低碳转型的重要支撑。

在区域格局上，中国是全球名副其实的“再生大国”，产量占全球比重达32%；欧美产量稳中有升；印度、东南亚产能快速释放，成为新的增长极。

（二）贸易格局加快重塑

近5年来，全球再生原料贸易呈现区域闭环加强、中转枢纽东移、来源更加分化三大特征。

供给端：美、日、英等发达经济体仍是再生原料核心供给地，其中，美国年废铜、废铝出口规模分别约90万吨和200万吨。

需求端：中国、印度是全球最主要进口国，年进口量分别达400万吨和200万吨以上；欧盟进出口基本平衡。

枢纽端：东南亚崛起为全球再生原料核心中转枢纽，区域废铝进、出口量分别约130万吨和90万吨。

在主要经济体资源贸易收紧政策的影响下，全球原料供给来源持续分散，前5个供应国占比已降至50%以下，中国再生铜原料进口集中度连续3年回落。

（三）新技术新产品不断涌现

技术装备迭代升级。全球在智能化回收、精细化分选、绿色提纯等领域实现关键突破，激光分选、再生铝免热处理压铸、锂电多组分回收、稀贵金属高值化利用等技术落地应用。铝、镍钴、锂回收率分别突破95%、99%和95%。

再生制品不断丰富。高强高韧压铸铝合金、高纯再生铜基功能合金、再生稀土永磁材料、再生稀散金属高纯功能材料等新产品相继问世，100%的再生免热处理铝合金实现产业化。奥努比斯线杆和阴极铜再生原料占比分别约40%和45%，再生制品已批量应用于新能源、光伏、特高压、机器人、低空经济等新兴领域。

（四）区域布局加速调整

亚太地区：中企深化与东南亚、印尼、日韩合作，共建“回收—冶炼—加工”一体化基地。2025—2026年，全球新增再生铝产能约580万吨，主要分布在印度、东南亚和中东。

欧美地区：吸引海外资本落地锂电池回收利用、稀有金属综合提取项目。欧盟已公布47项战略项目清单，涵盖锂、镍、钴等14种战略原材料，预计带动投资225亿欧元（约243.2亿美元）。

新兴区域：巴西、阿联酋、摩洛哥、巴基斯坦等正成为再生产业投资重点。2025年，全球共发生47起金额超1亿美元的行业收购案，涉及电池回收、废铝再生等赛道。

（五）美欧政策不断收紧

美欧对再生资源出口管控全面收紧，但对进口，多以是否涉危废为界、总体宽松，并以零关税鼓励进口。

例如，2026年7月30日，美国总统特朗普签署决定，认定可回收关键矿产供应不足已威胁国家安全，要求境内产出的高品质铜废料保留25%在国内销售，并自2026年8月27日至2027年8月27日，美国境内“黑粉”（锂电池废料）和钨废料卖家必须将每月100%的销售量分配给美国国内买家。

又如，欧盟《关键原材料法案》设定，到2030年，战略原材料消费中回收利用占比不低于25%，本土加工比例达40%，且来自单一第三国的比例不超过65%。欧盟电池法规已于2025年生效，要求2027年起，新电池中再生铅含量不低于15%、再生锂不低于6%。

➤ 二、“十四五”我国再生有色金属的发展成就

回望“十四五”，我国再生有色金属产业坚守资源安全与“双碳”目标两大使命，交出了一份质效同步提升的亮眼答卷。

（一）产业成效更加彰显

“十四五”期间，我国再生铜、铝、铅、锌累计产量达8987万吨，较“十三五”增长30%。其中，再生铜2080万吨、再生铝4830万吨、再生铅1435万吨，同比分别增长30%、39%、34%。2025年，再生锂、钨、铟、锡产量分别占供应量的9.4%、22%、62%、35%，达到全球再生产量的50%以上，有力保障了产业链供应链稳定运行。

5年间，再生有色金属为我国有色金属工业贡献了四分之一原料，累计节约矿产资源46亿吨（较“十三五”多节约10亿吨），减少二氧化碳排放7.3亿吨（较“十三五”提高34%），是“双碳”中国行动落地见效的重要成果。

（二）产业根基更加牢固

国内回收稳步提升。“十四五”期间，“两新”政策推动原料回收年增速保持在7%以上，累计回收7408万吨（金属量），占再生原料总供给的82%，较“十三五”提升3.2个百分点。互联网回收、社区回收逐步拓展，易拉罐、汽车、建筑等垂直回收模式日趋成熟。山东临沂、河南大周、江西丰城年铜铝再生资源集聚量分别达120万吨、170万吨和130万吨，新兴集聚区不断涌现。同时，培育了53家废铜铝规范企业，树立了行业标杆。

国外进口取得突破。“十四五”期间，再生铜铝原料进口实现主要品种全覆盖，进口量累计1813万吨（实物量），年复合增长率13%。2025年，锂电黑粉实现进口突破。鹰潭、台州、广元、永川先后获批进口转关试点，宁波金田、贵州中伟等成为进口目的地查验创新试点，进口效率显著提升。企业已在日韩、欧美、东南亚等地布局众多原料预处理基地，内外联动、高效协同的双循环原料供给格局初步成型。

（三）产业格局持续优化

企业结构做强做大。“十四五”期间，国家组建首家资源循环利用中央企业——中国资源循环集团有限公司，省市级资源循环集团或平台陆续成立。江铜、铜陵、云铜，中铝、魏桥、中孚，豫光、万洋等原生企业不断扩大再生布局；金田、楚江、海亮，明泰、创新、南山，天能、骆驼等加工企业再生材料应用不断提升。初步统计，原生、加工企业的再生产量分别占再生铜、再生铝产量的30%、31%，原生及电池企业再生铅产量占再生铅总产量的50%。

区域集聚效应显著。广西梧州、江西鹰潭、丰城、赣州，广东佛山、山东临沂、河南长葛等传统集聚区立足资源集聚优势加快延链补链；河南济源、山东滨州等推动原生与再生耦合协同，集聚效应持续放大；安徽六安、马鞍山，湖北武汉、襄阳，成渝等区域紧扣新能源汽车产业需求，培育新兴再生金属产业集聚区。

（四）产业创新成果显著

技术装备迭代升级。回收分选环节，人工智能机器视觉识别试用于进口原料检验，激光诱导分选、铜铝再生原料脱漆除油、复杂电池包全流程除胶拆解等工艺落地。加工利用环节，再生铝多室熔炼、废旧锂电池协同萃取、钕铁硼磁体短流程再生利用、靶材还原回收提纯、铝灰和锂渣全量化综合利用等技术实现产业化。装备方面，再生铜NGL熔炼炉、再生铝精细化分选成套装备、超百吨级双室炉等先进装备更加普及。

产品创新多点突破。开发了一批再生新材料，如免热处理铝合金、再生低碳A356合金、镁青铜、铜镍硅、再生钽铌合金、再生钛合金等，部分实现产业化。应用场景持续拓宽：再生铝用于机器人关节转轴、高铁车厢骨架、光伏边框和支架、电池壳体和托盘；低碳高导精铜杆配套特高压电网、新能源汽车及高铁；100%的再生钛金属用于3D打印手表外壳；再生稀土制备高性能永磁材料；再生钽、铟用于高端靶材制造。

企业创新显著进步。“十四五”期间，再生金属产业新增创新平台10余家，获得有色金属工业科学技术奖40余项，约100家骨干企业获评国家级“绿色工厂”；河南明泰、江西保太、豫光金铅等获评工业和信息化部“智能工厂”称号，骨干企业数智化水平明显提升。再生铝教材编制有序推进，“材料循环应用技术”纳入教育部专业设置目录，为产业筑牢人才根基。

（五）产业生态不断完善

模式创新迭代深化。易拉罐“罐到罐”闭环模式成熟落地，部分企业实现保级利用；再生铝水直供比例提升至35%，实现供需精准匹配；骨干废铝加工配送企业开展精细化原料定制供给，精准对接下游需求；废旧动力电池“换电回收一体化”“以租代售”等新模式加快推广，高效联结消费者、车企与回收企业。

产融结合实现突破。2025年6月，我国首个再生商品期货品种——铸造铝合金期货及期权在上海期货交易所上市，一年累计成交5027亿元。2026年，再生铅纳入注册交割品牌，再生铜期货也在研究培育中。不断丰富的衍生品工具，提升了再生企业多元化风险管理能力，为产业高质量发展赋能。

➤ 三、服务国家战略，实现再生金属价值最大化

未来5年，再生有色金属产业必须积极融入国家发展大局，贯彻《循环经济发展“十五五”规划》要求，充分释放发展潜力，实现价值最大化。

（一）夯实原料基础，构建双循环安全保障体系

未来5年，要着力破解国内回收体系不完善、进口再生原料品种不足的痛点，建立稳定长效的原料保障机制。

一是深耕国内循环，提升资源集聚与利用水平。支持广西梧州、山东临沂、河南大周、江西丰城等传统原料集聚区，用好既有回收渠道，推动回收、拆解、加工、配送一体化发展，增强资源集聚能力。鼓励生产废料在园区内部实现闭环循环利用，提高保级回收比例。同时，补齐“新三样”等新兴领域报废循环利用短板，布局建设一批稀有稀贵金属专业化集中拆解基地，促进产业集聚发展，形成规模效应。

二是拓展国际循环，创新进口管理模式。建立更加灵活高效的进口管理体系，稳步扩大再生铜、再生铝、再生黑粉进口规模，推动稀有金属原料进口实现实质性突破。探索在沿边沿海综合保税区开展进口原料二次预处理模式，研究推进再生有色金属“两国双园”合作模式，有效降低进口成本，为国内产业发展提供有力的原料补充。

三是强化双循环协同，筑牢资源安全底线。将国内循环的基础支撑作用与国际循环的补充保障作用有机结合，形成内外联动、互补互促的原料保障格局，为产业持续健康发展提供坚实支撑。

（二）增强创新动能，推动产业更高质量发展

未来5年，要依靠科技创新催生新技术、新模式，开辟新发展空间。

一是构建产学研用一体化创新体系。构建“龙头企业牵头、科研院所支撑、产业园区承载、行业协会协同”的协同创新机制，建设科技创新策源平台，集中力量攻关再生金属保级利用、低品位物料经济回收、低碳短流程再生、固危废综合利用、再生材料性能提升等关键技术，促进现有产线技术再提升。

二是全面提升智能化水平。推进“AI+再生金属”深度融合，加快AI在再生原料分选识别、生产过程控制、企业决策规划等全场景的落地推广；建设一批智能工厂，实现全流程数字化，切实提高生产效率。

三是坚定不移扩大高值化利用。稳固再生材料在交通、建材、电力等传统领域应用基本盘；紧抓消费升级与产业迭代趋势，重点布局新能源、机器人、新一代信息技术、低空经济、航空航天等高端制造新赛道。聚力开发高纯、高强高韧、耐腐蚀等再生新材料，持续提升产品品质与核心竞争力。健全再生产品认证体系，打造“中国再生”名片，形成高品质再生材料市场溢价。

（三）强化结构优化，推动产业持续健康发展

未来5年，要加快产业结构优化，实现更加协调的可持续健康发展。

一是持续优化企业结构。通过灵活有效的市场化兼并重组，进一步提高产业规模化、集约化水平。在安徽、河南、广东、江西、山东、广西等加工需求集中区域，培育各具特色的再生有色金属产业集聚区，形成聚链发展。鼓励大型企业向规模化、国际化迈进，中小型企业向专业化、特色化发展，实现错位互补。

二是加快建立协同机制。推动上游回收、中游加工、下游应用建立长期稳定的合作关系。与回收企业共建专业化加工配送中心，实现原料分级精准供给；联动下游应用企业共建材料研发联合体，前置匹配产品需求，促进供给端从被动供货向主动协同转型。构建绿色、高效、可持续的再生金属供应链生态，促进各方同频共振，提升资源配置效能。

三是聚力推进融合发展。加强再生金属与钢铁、建材、化工等产业的相互借鉴、相互转化、相互融合。今年8月召开的首届有色钢铁融合发展论坛畅通了跨行业沟通渠道，发布的《有色钢铁融合发展蓝皮书》提出构建“黑色冶金—有色冶金—新材料—循环经济”一体化产业生态。加快与新兴产业、未来产业的协同联动，形成跨品种、跨产业的耦合协同、低碳循环发展新模式。

（四）坚持全球视野，共促产业互惠共赢

未来5年，要积极应对国际环境的复杂多变，维护全球产业链供应链稳定。

一是拓展投资合作新空间。顺应全球再生原料流动格局，紧跟我国汽车、电池等产业链出海步伐，加快海外回收利用布局，推动从“产品、技术出海”向“海外本地化循环”转变，构建新型双循环发展格局。倡导企业遵守所在国投资准入、环保标准与劳工权益等规定，践行负责任投资。

二是深化国际技术交流。加强绿色低碳工艺装备与专业人才的国际交流合作，推动关键共性技术联合攻关，持续促进全球再生产业创新升级，以技术互鉴提升全行业绿色发展水平。

三是促进双边和多边对话机制。加强与主要经济体之间的政策沟通协调，促进贸易自由化和便利化。积极推进再生原料标准、碳排放标准互认，降低制度性交易成本，共同扩大再生产品在全球的推广应用，实现互利共赢。

（五）强化战略认知，凝聚行业发展共识

未来5年，要凝聚行业共识，保持战略定力，共建良性生态。

一是保持战略定力。国家各项政策持续鼓励壮大循环经济产业，我国再生金属产量已连续16年稳居全球第一，关键工艺技术实现从“跟跑”向“并跑”、部分领域“领跑”的跨越。国内超大规模市场是产业发展的“稳定器”，产业长期向好的基本面没有改变。要保持战略定力，坚定不移走高质量发展之路。

二是共建良性生态。全产业要坚决落实纵深推进全国统一大市场的各项部署，科学谋划产业布局，理性开展项目投资，增强区域协同，推动产业从规模扩张向质量提升转变，坚决遏制低效竞争。

三是强化行业自律。企业要立足自身实际，做好自己的事，将环保合规与税收安全作为生存发展的底线红线，以自我约束带动行业风气向好，形成全行业齐心协力、共谋发展的良好局面。